Přímé investice. Mezinárodní přímé investice

Přímé investice jsou hotovostní investice do dlouhodobého majetku a do výroby různých druhů společností, které vám umožňují přímo se podílet na řízení podniku a profitovat z jeho práce. Tento koncept lze interpretovat jako nákup kontrolního podílu ve společnosti.

Proč potřebujeme tento typ investice?

Prostřednictvím přímých investic investuje investor do podílu na základním kapitálu společnosti alespoň 10%, vstupuje do určitého fondu. Přímé investice umožňují účinnou kontrolu nad činností podniku. Zejména v představenstvu může zájem investora snadno obhájit jeho zástupce. Přímé investice se svou povahou považují spíše za rizikovější směr než za investice do portfolia. Vysoké ukazatele rizika jsou zároveň odůvodněny slušnými příležitostmi pro získání vysokých a trvalých příjmů.

Co jsou fondy rizik?

Chcete-li provést přímé investice, můžete požádat o pomoc od speciálních společností. Na západě jsou známé jako fondy rizikového kapitálu. V Rusku se nazývají fondy přímých investic. Na území Ameriky mohou být jako partneři rizikového kapitálu zařazeni pouze nejbohatší lidé.

Investování do jednoho z podniků je možné bez přímé spolupráce s fondy rizikového kapitálu. Vlastní investice je povolena. Abyste mohli ziskově investovat, musíte udělat hodně práce. To je nezávislá studie trhu, výpočet pravděpodobných zisků a ztrát z investování, nezávislé řízení podniku. Stabilní příjem bude možný pouze v případě, že společnost a její finanční stránka jsou pod přísnou kontrolou.

Jaké jsou investice přímého typu?

Přímé investice jsou rozděleny do dvou hlavních kategorií:

• Odchozí Jedná se o investice investorů jednoho státu do společností zcela odlišné země.
• Doručená pošta. Tato investice investorů ze zahraničí do domácích společností.

Poměr investic dvou typů určuje investiční pozici státu. Má statut buď vývozce, nebo dovozce investic.

Charakteristiky

Přímé investice do Ruska, ve skutečnosti, stejně jako v jakékoli jiné zemi na světě, spadají pod mezinárodní klasifikaci. V souladu s obecně uznávanými normami obdrží investor podíl na základním kapitálu společnosti ve výši nejméně 10%, což mu dává právo rozhodnout. Velcí investoři vždy hledali a chtějí se dostat do správní rady, aby měli přímý dopad na podnikání. To vedlo k větší pozornosti od vedení velkých korporací až po prodej akcií jejich společností. Dali moc sil, aby vyloučili řízení své společnosti neoprávněnými osobami.

Ve většině situací, aby měl investor možnost získat část základního kapitálu nebo vstoupit do fondu, musí být přímé investice podloženy doklady. Dokumenty z příslušných regulačních struktur jsou nesmírně důležité. Směr investice se považuje za nízkou likviditu a je charakterizován jako dlouhodobý v porovnání s investicí fondů do portfolií. V důsledku hospodářské situace na světě se však zvyšuje objem přímých investic. Souběžně snižuje také portfolio investičních aktiv.

Důležité body

Přímé ruské investice lze realizovat jako soukromých osob a velké společnosti, které vlastní dostatečně velké prostředky. V určitých situacích mohou finanční toky tvořit specializované společnosti, které mají formát akcií. Jsou známé jako Private Equity. Mezi povinnosti firmy patří převod finančních prostředků v předem stanovené výši do fondů se schválením podmínek partnerství se společnostmi. Zájem investorů nebo klientů finančních prostředků je založen na příležitostech realizovat zisk z investice po 3-7 letech. Toto časové období odpovídá období, po němž mohou fondy úspěšně prodávat dříve zakoupené akcie a aktiva. Přímé investice v tandemu se ziskem jsou klientům peněžních prostředků vráceny v jednom ze tří formátů:

• Aktiva jsou prodávána strategickému investora.
• Aktiva jsou vykoupena nebo spoluvlastníci společnosti nebo vedení.
• Aktiva jsou prodávána jako součást akciového trhu zadáním IPO.

Vstup na mezinárodní trh

Pokud investice překročí rámec země, v níž žije investor, stanou se mezinárodními přímými investicemi. Proces zahrnuje investování prostředků rezidentem jednoho státu do společnosti-rezidenta jiného státu s cílem získat dlouhodobý ekonomický zájem a podnikatelský zisk ve stavu investice, který velmi opatrně zajišťuje kontrolu nad investorem.

Investiční prostředky jsou zaměřeny na zavedení inovativních technologií ve vybrané výrobě státu. Stávající zařízení se modernizuje v souladu s trendy moderní ekonomiky. Soukromé pobočky investora jsou založeny na území rezidenčního státu, staré jsou rekonstruovány a aktualizovány. dceřiných společností. Přímé zahraniční investice, na rozdíl od portfoliových investic, neposkytují nepřímou, ale přímou příležitost podílet se na rozvoji a prosperitě určité společnosti.

Mezinárodní klasifikace investic

V závislosti na období financování mohou být investice krátkodobé, ne více než rok a dlouhodobé - více než rok. Na základě investičních zdrojů mohou být investice veřejnými, soukromými a smíšenými mezinárodními. Dominantní část zahraničních investic patří jednotlivcům a podnikům. rozvinutých zemích.

Přímé mezinárodní investice prostřednictvím fondů lze kombinovat do portfolií, které zahrnují od 5 do 15 investic. Jsou vzájemně srovnatelné. Tento přístup je definován jako kompetentní diverzifikace rizik. Správcovské společnosti mohou současně spravovat několik fondů, které později tvoří celé rodiny. Integrovaný přístup nejvíce odpovídá zájmům investorů. Pro tvorbu fondů, které jsou schopny přinést dobré výnosy, přitáhlo velmi širokou škálu investorů. Částka finančních prostředků určených na investice je omezena nejen minimální kapitálovou hodnotou, ale také maximální dostupnou kapitálovou hodnotou.

Přímý investiční proces

V Rusku je pro přímé investice nutné spolupracovat s fondy, které sbírají finanční prostředky od svých klientů, aby dále investovaly do určité společnosti. Samotný investiční proces musí splňovat jasná kritéria a další vedení vybraného podniku bude provedeno jménem správcovské společnosti typu profilu.

V závislosti na tom, kde budou zahraniční přímé investice směřovány do Ruska, mohou mít fondy statut specializovaných a univerzálních sdružení. Existují společnosti, které pracují pouze v oblasti informačních technologií. Rozdíly mezi zprostředkovateli mohou být z hlediska objemu redistribuce hmotných zdrojů. Někteří pracují s miliony dolarů, jiní pouze s miliardami.

Obecně platí, že systém přímých investic je ve všech koutcích světa stejný:

• Výběr investičního projektu porovnáním s objemem plánovaných investic, s očekávanou návratností investic, s minimální úrovní příjmů a oblastí jeho působnosti.
• Analýza obchodního plánu porovnáním s návrhy na trhu a za účelem stanovení přitažlivosti směru investic.
• Ověření podniku všemi možnými způsoby a druhy auditu, aby bylo možné zjistit soulad skutečné činnosti společnosti s dokumentační částí.
• Vstup investora do činností společnosti na základě předem dohodnutých podmínek.